Der Komet 5541 – Seite 7

5541/20. 7. 2016 Der Komet Informationen für Existenzgründer Wer ein Unternehmen gründen, aufbauen und in der Startphase sicher über die Runden bringen will, braucht ausreichend Startkapital. Für das Startkapital zu sor- gen bedeutet zunächst genau zu berechnen, wie hoch der Kapitalbedarf eigentlich ausfällt. Das betrifft nicht allein die Investitionen. Auf keinen Fall sollte man die eigenen Lebenshaltungskosten dabei vergessen. Denn erfahrungsgemäß fallen die Einkünfte nach dem Start eher gering aus. Wie man den Kapitalbedarf ermittelt, erfahren Sie in dieser Ausgabe der Gründerzeiten. Eigenkapital Erste und beste Quelle, das benötigte Startkapital auf die Beine zu stellen, ist eigenes Geld: Eigenkapital. Der Anteil des Eigenkapitals sollte möglichst nicht un- ter 20 Prozent liegen. Denn Gründerinnen oder Grün- der, die sich den restlichen Teil des Startkapitals lei- hen wollen, können mit diesem Eigenanteil signalisie- ren, dass auch sie für ihr unternehmerisches Risiko geradestehen und dies nicht allein der Kredit geben- den Bank oder Sparkasse überlassen. Bankkredite Meist reicht das Eigenkapital für den Start nicht aus. Also muss zusätzliches Fremdkapital her, sprich: Kre- dite (auch Darlehen genannt). Die erhält man von der Bank, die man sich aussucht, um mit ihr im weiteren Geschäftsleben zusammenzuarbeiten (Hausbank). Kre- dite gibt es hier zu den jeweils aktuellen Zinssätzen. Fördermittel Gründerinnen, Gründer und junge Unternehmen be- kommen bei ihrer Hausbank in aller Regel nicht die- selben günstigen Kreditkonditionen wie Großunterneh- men. Bund und Bundesländer bieten daher besondere Förderprogramme an, um ggf. Nachteile auszuglei- chen und den „Kleinen" den Zugang zum Kapitalmarkt zu erleichtern. Beteiligungskapital Banken und Sparkassen lehnen Kredite für das Start- kapital oftmals ab, weil sie die gewünschten Sicherhei- ten vermissen. Vor allem dann, wenn der Eigenanteil zu niedrig ist, können Teilhaber für zusätzliches Eigen- kapital sorgen. Wenn Sie wissen, wie hoch Ihr Start- kapitalbedarf ist, müssen Sie sich um die Finanzierung kümmern. Das erste und beste Mittel zu diesem Zweck ist Ihr eigenes Geld: Eigenkapital. Für diejenigen, die ihren Eigenkapitalanteil aufstocken wollen, gibt es da- für verschiedene mögliche Eigenkapitalquellen. Eigenkapitalquellen Quellen für das Startkapital Eigenkapital macht unabhängig Nur wer über ausreichend Eigenkapital verfügt, kann schnell und flexibel auf erneuten Finanzierungsbedarf (z.B. Investition bei Marktänderung) reagieren. Eigenkapital verbessert Rating Wer eigene Mittel riskiert, kann allgemein erwarten, dass er andere von seinem Vorhaben leichter über- zeugen und zur Kreditvergabe bewegen kann. Außer- dem dient der Anteil eigener Mittel den Banken als ein wichtiges Kriterium bei der Bonitätsbeurteilung im Ra- tingverfahren: Je höher die Kreditwürdigkeit ist, desto geringere Zinssätze werden für Kredite verlangt. Eigenkapital und Know-how Eigenkapital kann auch durch Geschäftspartner ins Unternehmen fließen. Darüber hinaus bringen solche Partner oft auch zusätzliches Know-how und tatkräfti- ge Unterstützung ins Unternehmen ein. Informationen im Internet unter: www.existenzgruender.de Finanzierungswissen: Eigenkapital Bankkredite Wer als Gründer oder auch als Unternehmer mehr Kapital benötigt, als er selbst zur Verfügung hat, wird sich in der Regel Geld leihen. Banken und Sparkas- sen vergeben für diesen Zweck Kredite. Solche Kre- dite werden je nach ihrer Laufzeit in kurz-, mittel- oder langfristig unterschieden. Kurzfristige Kredite (bis zwölf Monate Laufzeit) Kontokorrentkredit: Dabei handelt es sich um einen Kredit für Ihr Geschäftskonto, über das alle laufenden Zahlungen abgewickelt werden. Der Kontokorrentkre- dit dient als kurzfristiges Finanzierungsmittel: beispiels- weise, um eine fällige Rechnung fristgerecht zu be- zahlen. Er kommt nicht für größere Investitionen wie etwa für Maschinen infrage, die lange im Unterneh- mensvermögen bleiben und das dafür erforderliche Kapital langfristig binden. Vereinbaren Sie mit Ihrer Hausbank einen ausreichenden Kreditrahmen für Ihren Kontokorrentkredit. Faustregel: einen Monatsumsatz. Achtung: Wenn Sie den Kreditrahmen überziehen, fal- len die Zinsen oft „,saftig" aus. Mittelfristige/langfristige Kredite (ab zwölf Monate Laufzeit) Investitionskredit: Der Investitionskredit dient zur Fi- nanzierung von Grundstück, Gebäude, Maschinen, Verwandte und Freunde: Bei geringeren Kapitalbe- Fuhrpark usw. (= Anlagevermögen). Die Laufzeit des darfssummen. Partner/Gesellschafter: Auch Teilhaber können Ihnen zusätzliches Eigenkapital liefern. Allerdings möchten sie dafür in der Regel auch ein Mitspracherecht. Nachrangdarlehen: Das Förderprogramm „ERP-Ka- pital für Gründung" ist für Gründerinnen und Gründer gedacht und verhilft ihnen zu „,haftenden Eigenmitteln“. Beteiligungsgesellschaften: Anstelle eines Partners können Sie sich auch eine Beteiligung über eine öffent- lich geförderte oder eine private Beteiligungsgesell- schaft suchen. Wirkungen von Eigenkapital Abgesehen davon, dass die Banken und Sparkassen für die meisten Kredite einen bestimmten Anteil an Ei- genkapital erwarten, ist verfügbares eigenes Geld ein wichtiges,,Überlebenselixier" für jedes Unternehmen. Eigenkapital gibt Sicherheit Je mehr Eigenkapital, desto besser: Es verringert die Gefahr von Liquiditätsproblemen, die schon bei klei- neren Abweichungen von den Plandaten auftreten kön- nen (z.B. durch Vorfinanzierung von Aufträgen, gerin- gere Umsätze bei der Markteinführung, Aufwendungen für Forschungs- und Entwicklungsvorhaben usw.). Kredits ist vor allem abhängig von der Kreditsumme und der Höhe der Raten, die Sie bezahlen können oder wollen. Gerade in der Anfangsphase kann es sinnvoll sein, die Tilgung eines Darlehens möglichst lange zu strecken. So fallen die Raten geringer aus, und man verbessert die Zahlungsfähigkeit des jungen Unterneh- mens. Man sollte dabei jedoch nicht außer Acht las- sen, dass lange Laufzeiten einen Kredit insgesamt ver- teuern, weil man über längere Zeit Zinsen bezahlen muss. Hausbank suchen Wenn Sie noch keine Hausbank haben: Nehmen Sie sich die Zeit, die Bank Ihrer Wahl zu finden. Prüfen Sie dafür die Leistungen und Konditionen verschiedener Häuser. Verhandeln Sie frühzeitig über Kreditkonditio- nen. Reden Sie mit den entscheidenden Ansprech- partnern: Zweigstellenleiter, Filialdirektoren oder Leiter von Sonderkreditabteilungen sind nicht nur für die gro- Ben Kunden da. Sicherheiten und Bürgschaften Banken oder Sparkassen vergeben nur dann Kredite, wenn sie sicher sind, das geliehene Geld auch zurück- zubekommen. Diese Gewissheit kann ihnen der Kre- 7 ditnehmer selbst vermitteln: durch Sicherheiten. Als Sicherheiten kann man in die Waagschale werfen: das Erfolg versprechende Unternehmenskonzept • Eigenkapital • bewertbare bzw.,,bankübliche" Sicherheiten Wenn Kreditnehmer keine oder zu geringe Sicherhei- ten anzubieten haben, können private (eher selten) oder öffentliche Bürgschaften der Bürgschaftsbanken weiterhelfen. Geld gegen Vertrauen: Rating Gründer bzw. Unternehmer, die von Bank oder Spar- kasse einen Kredit erhalten wollen, müssen dafür ein sogenanntes Rating über sich ergehen lassen. Mit Ra- ting (von englisch „to rate“ – jemanden einschätzen, beurteilen) ist die Beurteilung der voraussichtlichen wirtschaftlichen Fähigkeit des (angehenden) Kreditneh- mers gemeint, seinen Zahlungsverpflichtungen termin- gerecht nachzukommen. Dafür macht die Bank eine Bestandsaufnahme der Gesamtsituation des betreffen- den Unternehmens. Resultat ist eine Art Gutachten über seine Kreditwürdigkeit. Je nachdem wie hoch das Risiko für das Kreditinstitut ist, fallen auch die Kondi- tionen (Zinsen) für Kredite aus. Informationen im Internet unter: www.existenzgruender.de Finanzierungswissen: Sicherheiten und Finanzie- rungswissen: Rating Crowdfunding Gründerinnen und Gründer, aber auch expandierende Unternehmen können per Crowdfunding viele Geld- geber für ihren Start in die Selbständigkeit oder ein anderes Finanzierungsvorhaben finden. Eine zentrale Rolle spielen dabei Crowdfunding-Plattformen im In- ternet. Hier präsentieren Gründer oder Unternehmen ihre Geschäftsidee und werben um finanzielle Unter- www.komet-pirmasens.de stützung. Potenzielle Geldgeber wählen die Projekte oder Gründungsvorhaben aus, die sie für unterstützens- wert halten. Kommt das erforderliche Kapital zusam- men, so erheben die Crowdfunding-Plattformen von den Geldempfängern üblicherweise eine Gebühr. Sie beläuft sich auf fünf bis zehn Prozent der Finanzie- rungssumme. Für innovative Unternehmen: Crowdinvesting (Equity-based Crowdfunding) Crowdinvesting ist ein Finanzierungsinstrument für in- novative Unternehmen. Hier werden Kapitalgeber ge- sucht, die sich am Erfolg eines Unternehmens betei- ligen wollen. Es ist dem Kauf oder Verkauf von Stamm- aktien an einer Börse oder der Aufnahme von Risiko- kapital ähnlich. Beim Equity-based Crowdfunding han- delt es sich in der Regel um stille Beteiligungen, Ge- nussrechte oder um sogenannte partiarische Nach- rangdarlehen. Die Geldgeber erwarten einen Anteil an der wirtschaftlichen Entwicklung des Unternehmens oder Projekts. Sicherheiten der Geldempfänger sind in der Regel nicht erforderlich. Alternative zum Bankkredit: Crowdlending (Lending-based Crowdfunding) Crowdlender bieten Darlehen sowohl für Selbständige als auch für Privatpersonen an. Genauer gesagt: Sie vermitteln diese Darlehen zwischen Kreditnehmern und privaten Kreditgebern. Das Lending-based Crowdfun- ding ist eine Alternative zu einem Bankkredit vor allem für diejenigen, deren Kreditantrag bei einer Bank ab- gelehnt wurde. Die Geldgeber erwarten die Rückzah- lung des Darlehens plus Zinsen. Bei Privatkrediten sind meist keine Sicherheiten erforderlich. Bei Unterneh- menskrediten muss der Unternehmer eine private Bürg- schaft über die Kreditsumme stellen (selbstschuldne- rische Bürgschaft). - weiter auf Seite 10 -